ATRで損切りを置く：余裕は確保、リスクは一定

ATRが測るもの

トゥルーレンジ（真の値幅）とは、次の3つの距離のうち最大のものです。その足の高値−安値、高値−前の足の終値、前の足の終値−安値。後の2つはギャップ（窓）を捉えるためのものです。ATRはトゥルーレンジの平均で、通常は14本で計算し、RSIと同じ方法で平滑化します。

ATRはパーセントではなく価格の単位で表されます。BTCの日足ATRが2,100なら、典型的な1日の高値から安値までの値幅が約2,100ドルということです。方向については何も示しません。

損切りを置く

よく使われるのは、狙っている価格帯からATRの何倍か外側に損切りを置く方法です。ロングなら、サポートゾーンからATRの1.5倍から3倍下に置きます。倍率は時間足と、どれだけのノイズに耐えるつもりかによって決まります。正解の数字はありません。

説明用の例：BTCを82,000で買い、日足ATRが2,100だとします。2 × ATR離した損切りは82,000 − 4,200 = 77,800で、エントリーから約5.1%下です。

損切りは広く、ポジションは小さく

損切りを広くしても、大きな損失になるとは限りません。リスクを10,000 USDTの口座の1%に保ち、損切りまでの距離からトレードのサイズを決めます。

• リスク額：10,000 × 1% = 100 USDT
• 損切りまでの距離：82,000 − 77,800 = 4,200
• ポジションサイズ：100 ÷ 4,200 = 0.0238 BTC、約1,952 USDT相当

0.5 × ATR、わずか1,050の狭い損切りにすると、サイズは0.0952 BTCとなり、同じ100 USDTのリスクで4倍の大きさになります。しかも、ごく普通の1日の値動きで簡単に届いてしまいます。この計算は、ホームページのポジションサイズ計算ツールで行えます。

ボラティリティが変わるとき

• ATRは拡大も縮小もします。トレードを計画するたびに計算し直しましょう。先月の値は大きくずれているかもしれません。
• エントリー後にATRが下がったからといって、損切りを近づけないこと。決済ルールはトレードの前に決めておきます。
• トレーリングストップ：最高終値から2–3 × ATR下に損切りを追従させるトレーダーもいます。トレンドでは利益の出ているポジションを持ち続けられますが、最後に利益の一部を返すことになります。